Финансовые ресурсы выступают материальными носителями финансовых отношений, которые всегда связаны с формированием денежных доходов и накоплений, принимающих форму финансовых ресурсов. Этот признак является общим для финансов организаций любых общественных формаций.
ФИНАНСОВЫЕ РЕСУРСЫ - денежные средства, находящиеся в распоряжении государства, его предприятий, учреждений, организаций и населения, используемые на цели расширенного воспроизводства. Социальные нужды. Материальное стимулирование, удовлетворение других общественных потребностей.
ФИНАНСОВЫЕ РЕСУРСЫ - фонды денежных средств, находящиеся в распоряжении государства, населения, формирующиеся в процессе распределения и перераспределения части стоимости ВВП, главным образом чистого дохода в денежной форме, и предназначенные для обеспечения расширенного воспроизводства и общегосударственных потребностей.
Финансовые ресурсы определяются как целевые фонды денежных средств. М/д финансами и финансовыми ресурсами существуют значительные различия:
1) Финансы – денежные отношения, являющиеся абстрактной категорией, их физически нельзя ощутить
2) Финансовые ресурсы – денежные средства. Которые можно физически ощутить, можно перевезти на другое место, на любое расстояние
3) Денежная наличность может храниться или прятаться в различных местах.
Фин. Ресурсы делятся на централизованные (бюджет, средства бюджетных и внебюджетных фондов) и децентрализованные (фин. ресурсы предприятий). Источник формирования – национальный доход, который распределяется и перераспределяется. На основании этого формируются соответствующие источники финансовых ресурсов.
ВВП=С (затраты) + V (з/п) + m (прибавочный продукт)
С - источники: амортизационные отчисления, др. отчисления (чрезвычайный налог, налог на землю, отчисления налога на использование природных ресурсов)
V – источники: налоги, отчисления в ФСЗН
m – источники: прибыль, чистый доход. Доходы от ВЭД.
Кроме названных источников фин. ресурсы образуются за счет выручки от реализации имущества, роста источников пассивов.
Характеристика источников:
1. Прибыль – систематически растет. Показатель величины прибыли – налог на прибыль, который поступает в бюджет. Последние годы источник около 15-20 % доходов бюджета составляет.
2. НДС и акцизы, таможенные пошлины. Их удельный вес около 30-50% дохода бюджета
3. Амортизационные отчисления (рост стоимости основных фондов, переоценка основных фондов). Удельный вес около 18% в общей сумме фин. ресурсов.
4. Кредиты банка (сложно измерить, так как не поступают в бюджет). Около 35% от доходов бюджета.
5. Денежные сбережения населения, хранящиеся в учреждениях банков
6. Неналоговые доходы (поступления по санкциям, прибыль НБРБ). Взимаются гос. организациями.
Все источники формирования фин. ресурсов можно разделить:
1) На микроуровне (предприятия): собственные и приравненные к ним средства (прибыль от основной деятельности, прибыль от др. видов деятельности, прибыль от фин. организаций, выручка от реализации выбывшего имущества, амортизационные отчисления, мобилизация внутренних источников); мобилизация на финансовом рынке (продажа собственных акций, облигаций и др., ЦБ); поступления в порядке перераспределения (страх. возмещения по наступившим рискам, бюджетные субсидии, финансы от вышестоящих организаций, дивиденды и % по ЦБ).
2) На макроуровне: налоговые платежи ЮЛ, ФЛ, неналоговые платежи (Прибыль банков, прибыль от продажи ЦБ, внутренние и внешние займы).
Фин. рес-сы, создаваемые в любой стране, распр-ся м/ду гос-вом и субъектами хоз-ния. Это распр-е осущ-ся исходя из конкр-х условий развития страны, общ-ва.
В годы сущ-ния СССР, когда действовала админ.-командная сис-ма управл-я нар. хоз-вом, функционировала очень жесткая сист. распр-я фин. рес-в в рез-те кот-ой решающая часть фин. рес-в концентрировалясь в бюджете и вышестоящих орг-ях. Доля фин. рес-в, оставляемая в хоз. предпр-ях составляла незначит. часть (30-35%). У пр-ий изымались:
Значит-я часть прибыли
Излишние аморт-е отчисл-я
Часть излишних оборотных ср-в.
Все эти рес-сы направлялись низкорентабельным хоз-вам, убыточным пр-ям.
В усл-ях сущ-я республики как самост. гос-ва наметилась некот-я тенденция увел-я доли фин. рес-в, оставл. у пр-ия. Этому способствовало:
1)Программа выхода РБ из кризиса(1994). Ею было намечено: снизить централизацию фин. рес-в с 30% до 22% в первом полугодии 1995. Однако эта задача полностью не была выполнена.
2)Программа соц-эк. разв-я РБ на 1996-2000. Было намечено снижение налоговой нагрузки. Также не было выполнено.
3)Программа соц-эк. разв-я РБ на 2001-2005. Было предусмотрено снизить уровень централизации рес-в с 47,8% до 45%. (также не выполнено).
Следует различать напр-е исп-я фин. рес-в на:
МИКРОУРОВНЕ:
Внесение платежей в бюджет
Уплата страх. взносов страх. организациям
Внесение платежей в ФСЗН
Погашение задолж-ти банкам по ранее взятым краткосрочн. и долгосрочн. кредитам и % по ним
Кап. вложения, т.е. на формир-е осн. произв-х фондов в том числе на: реконструкцию, модернизацию, расширение пр-ва.
Строит-во объектов непроизв-го назначения (стр-во жилья, пионерлагерей, санаториев, бани….)
Проведение природо-охранных меропр-ий
Инвестирование фин. рес-в в цен.бумаги, приобретаемые на РЦБ (акции, облигации др. пр-ий)
Образование фондов эк. стимулир-я
Спонсорские цели
Проведение мероприятий, имеющих межгос. хар-р. (междунар. выставки др.)
МАКРОУРОВНЕ:
Развитие нар. хоз-ва и отд. его отраслей
Развитие внешнеэк. связей
Развитие науки и техники
Ср-ва целевых бюдж-х фондов напр. на те цели, кот. предусмотрены соотв-ми положениями. (напр.: ср-ва ФСЗН- на выплату пенсий, пособий)
Особенность в напр. использ-я фин. рес-в на макроур-не: значит. часть этих рес-в (>10% от бюджетов) напр-ся на ликвидацию последствий на ЧАЭС.
Финансовые ресурсы – денежная прибыль(доход) и поступления субъектов хозяйствования и государства в лице его органов, назначенные с целью расширенного воспроизводства, материального стимулирования, удовлетворения социальных потребностей, нужд обороны и госуправления. Источники финансовых ресурсов на макроуровне (государства):
Валовой внутренний продукт(ВВП);
Доходы(прибыль) от внешнеэкономической деятельности;
Национальное богатство;
Привлеченные (заемные) ресурсы.
Источники финансовых ресурсов на микроуровне (организация, предприятие):
источники собственных финансовых ресурсов (деятельность предприятия; богатство предприятия - оборудование и др.
средства предприятия, которые приравниваются к собственным (зарплата, отпускные деньги);
привлеченные средства (заемные средства, средства от продажи акций и облигаций);
средства, получаемые предприятиями в порядке перераспределения (от министерств, вышестоящих инстанций, из бюджета; страховые возмещения).
Самый важный источник финансовых ресурсов - стоимость ВВП страны, который состоит из К+З+П (капитал + зарплата + прибыль). З + П -основные источники финансовых ресурсов на макроуровне.
Элемент З, являясь личным доходом трудящегося – зарплатой, выступает в качестве источника финансовых ресурсов по трем направлениям: налоги, страховые платежи, прочие платежи (участвует в создании финансовых ресурсов на макроуровне). Элемент П – прибавочная стоимость – прибыль – основной источник финансовых ресурсов.
Основными видами финансовых ресурсов на макроуровне : налоги кредиты из разных источников, отчисления во внебюджетные фонды, платежи населения в местный бюджет, прочее.
Основными видами финансовых ресурсов на микроуровне являются: прибыль, амортизация, кредитные инвестиции, страховые возмещения, выручка от реализации выбывшего имущества, устойчивые пассивы, финансовые ресурсы по перечислению от вышестоящих структур, бюджетные субсидии, прочие.
Финансовые ресурсы коммерческой организации – это совокупность денежных доходов, поступлений и накоплений коммерческой организации, используемых для обеспечения ее деятельности, создания и развития организации или сохранения ее места на рынке, а также для решения некоторых социальных вопросов и проблем(задач).
И так, рассмотрим источники финансовых ресурсов на стадиях создания и функционирования коммерческой организации.
В момент создания коммерческой организации формируется уставный капитал за счет взносов учредителей. Уставный капитал может быть оплачен в денежной форме и другим имуществом. Отдельные виды деятельности предусматривают правовое регулирование доли уставного капитала в денежной форме (например, банковская деятельность). В качестве источников финансовых ресурсов в момент создания организации рассматривается именно денежная доля(часть) оплаты уставного (складочного) капитала.
Источники финансовых ресурсов в ходе функционирования коммерческой организации составляют: прибыль от реализации товаров (работ, услуг), реализации имущества, внереализационные доходы, участие на финансовом рынке как заемщика и эмитента, ресурсы из бюджетов. Проанализируем подробнее данные виды источников.
Ключевой основой развития финансовых ресурсов коммерческой организации считается выручка(прибыль) от реализации товаров (работ, услуг), имеющих отношения к уставной деятельности данной организации(компании). Увеличение выручки от реализации продукции – одно из основных условий и обязательств роста финансовых ресурсов коммерческих организаций. Подобное повышение может быть определено ростом выпуска и продаж товаров (работ, услуг), а кроме этого ростом цен и тарифов. В условиях конкуренции и эластичного спроса, как правило, связь между этими 2-мя факторами обратно пропорциональная: поднятие цены, что может привести к уменьшению объема продаж, и напротив. В целях максимизации прибыли коммерческая организация обязана искать оптимальное соотношение между ценой и объемом производства. Состав и структура выручки от реализации обусловливается производительностью труда, трудоемкостью и капиталоемкостью производства, присутствием современных технологий, позволяющих бережно применять различные виды ресурсов.
Основными направлениями использования финансовых ресурсов на предприятии являются:
Платежи органам финансово – банковской системы (налоги, проценты по кредитам, страховые платежи, погашение ранее взятых ссуд);
Инвестирование собственных средств в капитальные затраты, связанные с расширением производства, его техническим перевооружением, переходом на более прогрессивные технологии;
Инвестирование финансовых ресурсов в активы финансового рынка;
Направление финансовых ресурсов на образование денежных фондов поощрительного и социального характера;
Использование финансовых ресурсов на благотворительные цели и спонсорство.
Финансовые ресурсы могут образовываться за счет поступлений от основных («материнских») компаний(фирм), учредителя (учредителей). В ходе функционирования коммерческой организации ей могут поступать ресурсы, а от учредителя (учредителей), к примеру, при принятии решения о повышении уставного капитала.
В холдингах, финансово – промышленных группах переназначение денег(средств) вынашивает, как правило систематический и не простой характер: от главной компании – иным участникам, и напротив, а кроме того между участниками.
Деятельность межотраслевых и внутриотраслевых фондов НИОКР также построено на перераспределении средств между организациями – участниками формирования таких фондов.
Сведения о данных диаграммы говорят, о том, что при крупном многообразии таких источников максимальный удельный вес занимает выручка(прибыль) от реализации продукции (работ и услуг).
На сегодняшний день нет единого понятия фин. ресурсов, часто их отождествляют с ден. ср-вами. Понятие фин. ресурсов появилось в 1-ой 5-летке. Ресурс – запас, выступающий источником удовлетворения каких-либо потребностей. Финансовые ресурсы существуют в денежной форме. Фин.ресурсы, это не просто деньги, это работающие ден. средства., участвующие в процессе воспроизводства.
Финансы подготавливают обменные процессы и завершают их. Если отношения совершаются в безналичной форме, то понятия фин.ресурсов и ден.ср-в совпадают.
Признаки фин.ресурсов: 1)фин.ресурсы должны быть представлены в ден.форме; 2)фин.ресурсы несуществуют сами по себе, а всегда имеют собственника, либо лицо, кот-ое ими распоряжается. Финансовые ресурсы могут находиться у отдельных экономических участников - децентрализованные финансы, либо находятся во власти органов власти, местного самоуправления (централизов.); 3)фин.ресурсы всегда используются либо на воспроизводственные цели, либо на удовлетворение общественных потребностей.
Фин.ресурсы – ден.ср-ва,т.е.доходы,накопления,поступления,находящиеся в собственности илираспоряжении субъектов хозяйствования или органов гос.власти и местного самоуправления и предназначенные для обеспечения воспроизводственного процесса, выполнения функций и задач, возлагаемых на эти субъекты.
По источникам образования фин.ресурсы разделяются на собственные и заемные.
Следует различать понятия источников и видов фин.ресурсов. Виды ф.р . – конкретные поступления, формы доходов. Источники ф.р. – то, за счет чего происходит формирование этих конкретных видов.
Централизованные финансовые ресурсы. Виды : налоговые, неналоговые доходы, безвозмездные перечисления. Источники : стоимость ВНП, часть национального богатства. Если собственных ресурсов недостаточно, прибегают к заемным финансовым ресурсам (за счет выпуска ц/б-г или за счет заключения кредитных договоров). Фин.ресурсы органов власти и управления имеют строго целевое направление использования ср-в, т.к. направления использования фин. ресурсов закреплены в соответствующих бюджетах и гос. внебюджетных фондах на кажд год и имеют силу закона.
Фин.ресурсы коммерческих организаций. Виды ф.р .: 1)прибыль; 2)амортизация; 3) средства, поступающие в порядке перераспределения (бюджетные ассигнования, штрафы, страховые платежи); несобственные ресурсы: кредиты, векселя, авансы. Источники ф.р. – все виды доходов. Использование ресурсов коммерч.орг-ций осуществляется по усмотрению самой орг-ции: пополнение оборотного капитала, выполнение финансовых обязат-в перед партнерами, неиспользованная часть направляется на фин.рынок.
Финансовые ресурсы некоммерч.орг-ций. Виды ф.р. : взносы, бюджетные ассигнования, поступления от реализации услуг на платной основе. Источники ф.р. : средства бюджетов, доходы учредителей, свободные средства коммерческих и некоммерческих организаций, поступающие в виде благотворительности.
Фин.ресурсы индивидуальных предпринимателей и фермеров. Виды - личные сбережения. Источники : доходы предпринимателя; средства, полученные в предыдущие периоды.
